¿Qué es un Préstamo Permanente?
Préstamo permanente se refiere a un tipo de préstamo con intereses únicamente en el que se espera el reembolso del principal al final del plazo del préstamo.
Cómo Funcionan los Préstamos Permanentes
Con un préstamo permanente, el prestatario debe realizar únicamente pagos de intereses durante la vigencia del préstamo. Al final del plazo del préstamo, el prestatario debe reembolsar el monto total del capital en una sola suma global.
Esta forma de estructurar un préstamo implica un mayor riesgo para el prestamista debido a la posibilidad de que el prestatario no pueda aportar el dinero para realizar el pago final del principal. Por esa razón, un préstamo permanente generalmente cobra una tasa de interés más alta que un préstamo amortizado tradicional, como una hipoteca de vivienda típica.
Los préstamos permanentes son relativamente raros y tienden a utilizarse con mayor frecuencia para la compra de viviendas o automóviles. Son solo un tipo de préstamo solo con intereses. Los préstamos con intereses más comunes incluyen préstamos con tasa ajustable con un pago global al final de un período introductorio o una hipoteca a 30 años que es solo con intereses durante los primeros 10 años.
Un préstamo permanente sin intereses puede reducir los pagos mensuales de los prestatarios; pero con el riesgo de que no puedan reembolsar el principal cuando se vence.
Pros y Contras de un Préstamo Permanente
Desde la perspectiva del prestatario, un préstamo permanente puede ser una forma de acceder a una vivienda o comprar un automóvil que, de otro modo, el prestatario no podría pagar. Los pagos mensuales serán más bajos que los de un préstamo que requiere el reembolso regular del principal. Si los prestatarios tienen motivos para creer que podrán realizar el pago final del principal; la estructura del préstamo permanente les permite invertir ese dinero en otro lugar durante la vigencia del préstamo.
Es más, debido a que los pagos de intereses sobre las hipotecas de viviendas generalmente son deducibles de impuestos hasta ciertos límites del IRS; en el caso de una hipoteca permanente, el pago total del prestatario podría ser deducible de impuestos. Sin embargo, un préstamo permanente puede ser una propuesta arriesgada para los prestatarios. Hay una serie de advertencias a tener en cuenta. Para empezar, los préstamos permanentes a menudo se ofrecen con una tasa de interés ajustable.
Las tarifas ajustables pueden ser atractivas y parecer asequibles al principio; pero pueden subir en el futuro y dar lugar a pagos mensuales más altos que pueden estar fuera de su alcance. Un préstamo permanente también puede alentar a los prestatarios a comprar casas o automóviles más costosos de los que realmente pueden pagar; especialmente si se presenta una crisis financiera inesperada, como la pérdida de un empleo.
Los prestatarios no deben aceptar un préstamo permanente a menos que tengan razones sólidas para creer que podrán realizar el pago final del principal. Por esa razón, es prudente que los prestatarios se aseguren de que el dinero que no pagan como principal cada mes se utilice adecuadamente. La tentación de gastar esos ahorros en lugar de apartarlos para el futuro puede causarle problemas al prestatario en el futuro.
Por último, es posible que una vivienda comprada con un préstamo permanente no se aprecie tan rápido como espera el prestatario. De hecho, podría perder valor, como lo hicieron muchas casas durante la crisis financiera de 2008-2009. Eso significa que el prestatario podría no poder refinanciar el préstamo o recuperar suficiente dinero de la venta de la vivienda para realizar el pago final del principal.
